互金头条
P2P网贷也有“A4腰”
发布时间:2016-03-25 发布者:金岩 来源:金融视界  阅读量:1033

夏天还没到,继反手摸肚脐后又一魔鬼身材标准A4腰出炉,最近更是爆红网络。大概就是说,腰杆和一张A4纸一样大小。衡量妹子美不美的标准是A4腰,这个标准同样适用于衡量一个P2P平台是否靠谱。

P2P的“A4腰”是什么?P2P网贷平台经营的是传统的银行信贷业务,但自身实力与银行相比却相差甚远,所以银行可以运营与开发大额项目——即使这些所谓“大额项目”,相对银行雄厚的财力来说也是“小意思”;但和银行不一样的是,多数P2P平台没有强大的财力做支持,难以承担单笔大额可能带来的风险,所以从风险管理的角度来说,坚持绝对的小额分散原则是P2P平台风险管理的基本原则。P2P的“A4腰”即为小额分散,而不是大额的“水桶腰”。

“A4腰”为什么美?

小额分散在风险控制的神奇功能在于能避免统计学上的“小样本偏差”。例如,10亿的借款,如果平均每人借5万,就是2万个借款客户,如果平均每人1000万,那就是100个客户。统计学“大数定律”有效的前提是在样本数量够大的情况下,才能符合正态分布定律,统计学上才有意义。

因此,假定借款人违约率是2%,则借款给2万个客户,其违约率为2%的可能性要远高于仅借款给100个客户的可能性,并且如果这100个人违约比较集中,那实际的违约率可能达到10%甚至更高,这就是统计学意义上的“小样本偏差”的风险。如果平台坚持小额分散且产品的收益高于违约率,也就是说,就算出现违约情况,也完全在平台的可承受范围内,这样投资人的资金是相对安全的。